凌云飞(郭晋安饰)为卖国贼之后代，他结识当杀手的冷晨风(欧瑞伟饰)，两人均为江湖人士所不耻，因而渐成好友。

云飞有青梅竹马的知己董香儿(邓萃雯饰)，她对云飞芳心暗许，可惜云飞却钟情于孟菁(黎美娴饰)。另外，晨风对孟菁亦生爱意，为免与云飞冲突，遂将感情埋在心里。

云飞、晨风其后投效昊天门，望能闯一番天地。晨风不忿云飞受帮主赏识，为博帮主的信任而假意与其女儿孙虹(谢宁饰)相好，奈何却不得要领。

晨风最终勾结奸臣慕容不凡(曾江饰)，废去云飞的武功，并夺去孟菁以向云飞报复。云飞历尽艰辛，在孟菁、香儿相助之下，终于恢复武功，誓要与晨风、不凡决一死战。